Sdílení údajů technologickými giganty zaměřené na omezení rizik
Poznámka redakce: Matteo Giovannini je finančním profesionálem v Čínské průmyslové a obchodní bance v Pekingu a členem čínské pracovní skupiny na italském ministerstvu hospodářského rozvoje. Článek odráží názory autora.
Rostoucí vliv technologických gigantů po celém světě nutí vlády k rychlému přechodu od obecného přístupu laissez-faire k nové formě intervencionismu a kontroly zaměřené na stanovení jasných pravidel, která ukončí stále více se stírající hranice mezi odvětvími.
Podle zdrojů čínská vláda plánuje tlačit na technologické giganty jako Ant Group, Tencent a JD.com, aby sdílely obrovské množství údajů o spotřebitelských úvěrech, které mají k dispozici, aby se zabránilo nadměrné úrovni půjček a snížila se šance na podvody.
Plán stanoví, že čínský regulátor, včetně Čínské lidové banky, nařídí internetovým platformám, aby se vzdaly svých údajů celostátním úvěrovým agenturám. Agentury pak budou pokračovat ve sdílení rozsáhlých údajů o spotřebitelích s bankami a dalšími finančními institucemi.
Krok čínského regulátora jistě zasáhne jádro důvodu síly internetových platforem, které nezastavitelně zvýšily svou úroveň vlivu díky zásadnímu aktivu, jako jsou data, považovaná za ropu 21. století, a která jim poskytují výhodu pokud jde o přitažlivost spotřebitele a řízení rizik.
Pravděpodobně jednou z klíčových otázek plánované nové politiky je, že moderní digitální ekosystémy vedly k obchodním modelům, kde hranice tradičních průmyslových odvětví rychle zmizely a kde dříve odpojená odvětví jsou nyní propojena a sdílejí stejné uživatele a data.
To platí zejména pro rozvojové země, jako je Čína, v jejichž digitálním prostředí se zrodily společnosti, jako je Alibaba, která se rychle změnila z online maloobchodního prodeje na finanční společnost, jinými slovy společnost se vším, těží z ekosystému, který nebrání rozvoji mezioborových podniků.
Hlavním účelem čínského regulačního orgánu je proto nyní pokračovat v podpoře jednotného oběhu dat, který by mohl zabránit problémům způsobeným současným asymetrickým rozdělováním informací, a umožnit tak zúčastněným stranám přijímat informovanější rozhodnutí.
Možnost, aby věřitelé měli přístup k informacím o spotřebitelích, na jedné straně zvyšuje obecné povědomí o úrovni tržního rizika a na druhé straně vyvažuje vyjednávací sílu bank, pokud jsou zapojeny do partnerství s fintech společnostmi.
To je většinou případ menších bank, které doposud trpěly vysokou mírou závislosti na datech uchovávaných fintech partnery, jako je Ant, kvůli strukturálnímu nedostatku rozsahu a nižší přítomnosti na území, zatímco čínské banky velké čtyřky si je mohly užívat.
Přechod k vynucení sdílení údajů o spotřebitelských úvěrech technologických gigantů zvýší obecnou úroveň monitorování na finančních trzích a umožní se vyhnout neočekávaným selháním, která byla dříve způsobena nedostatečným přístupem upisovatelů úvěrů k podrobným údajům o úvěrech, přičemž se zabrání možnosti že nesplnění povinnosti by mohlo vést k rozsáhlému systémovému riziku.
Sdílení údajů o spotřebitelských půjčkách navíc pomůže bankám lépe vykonávat svou práci při hodnocení úvěruschopnosti každého zákazníka prostřednictvím využití velkých objemů dat a umělé inteligence, které nakonec pomohou osobám s rozhodovací pravomocí zlepšit přesnost předpovědi platebního chování dlužníka a také zlepšit úvěrovou kvalitu půjček a míru přijatelnosti.
Rozhodnutí pokračovat ve sdílení spotřebitelských údajů čínským regulačním orgánem lze vyčíst také ve světle nedávné žádosti, kterou Čína předložila Mezinárodnímu měnovému fondu ve své výroční zprávě podle článku IV o omezení finančního rizika v důsledku zvýšení úrovně dluhu na místní úrovni, zejména v soukromém sektoru, a také na celkové zhoršení úvěrové kvality.
V tomto smyslu Čínská lidová banka již na Ústřední hospodářské pracovní konferenci jasně uvedla, že má v úmyslu letos pokračovat vyváženým přístupem stabilního růstu a prevence rizik prostřednictvím zvýšené finanční podpory pro malé a střední podniky, aby stabilizovala jejich úroveň dluhu a snížila podíl špatných půjček.
Celkově lze říci, že plánované sdílení údajů o spotřebitelích reaguje na rostoucí potřebu bezpečnosti pro celý domácí finanční trh a čínská vláda v tomto ohledu prokázala, že dobře pochopila, že země vyžaduje především stabilitu, zatímco si nemůže dovolit hru s nulovým součtem neregulovaný fintech sektor.